Modelo tripartido da Binance: como está acalmando as preocupações dos investidores institucionais, de acordo com o chefe da divisão

Catherine Chen, chefe de investidores VIP e institucionais da Binance, sentou-se para uma conversa exclusiva com o Gadgets 360 durante a recentemente realizada Binance Blockchain Week em Dubai. Ela destacou o crescente interesse em criptografia entre investidores institucionais este ano, impulsionado em grande parte pela aprovação de ETFs de criptografia pela SEC dos EUA no início do ano.

Em setembro, o CEO da Binance, Richard Teng, anunciou que a exchange registrou um aumento de 40% nos investimentos institucionais este ano. Ele também revelou que no primeiro semestre de 2024, a Binance atingiu 200 milhões de usuários, representando aproximadamente 36% da base global de usuários de criptomoedas.

Em declarações ao Gadgets 360, Chen explicou que a volatilidade dos ativos criptográficos continua a fazer com que os investidores hesitem em se envolver com eles. Ela observou que o principal desafio para as bolsas ganharem a confiança de grandes e pequenos investidores é a investigação contínua para identificar as necessidades dos potenciais utilizadores e desenvolver serviços que ofereçam aos clientes uma sensação de estabilidade e confiança.

Acordo Tripartido da Binance

Depois de fazer a transição do ecossistema financeiro tradicional para a criptografia, Chen observou que os investidores – especialmente pessoas físicas e jurídicas de alto patrimônio – se sentem seguros quando fazem parceria com bancos conhecidos e estabelecidos para administrar suas finanças. No entanto, ela observou que este mesmo nível de confiança está frequentemente ausente nas finanças descentralizadas, o que elimina o papel de intermediários como os bancos nas transacções entre as partes.

“Digamos, um cliente institucional, para abrir uma conta e começar a negociar, por exemplo, ainda precisa fazer uma quantidade considerável de due diligence. Nós nos envolvemos de perto com nossos clientes institucionais para tentar entender quais são seus pontos fracos. É quando costumo citar o exemplo do acordo tripartido bancário que implementamos no ano passado”, disse ela.

Neste sistema – Binance, o investidor institucional e os bancos entram em um acordo como três partes individuais.

“Basicamente projetamos e depois criamos um tripartido bancário, por meio do qual permitimos que nosso cliente forneça garantias em dólares ou equivalentes em dólares a um banco. Isso fica em nome do cliente em contas separadas e personalizadas, de acordo com o banco e nosso balanço. Em seguida, concedemos um empréstimo ao cliente para que ele possa negociar no Binance.com”, explicou Chen.

Em sistemas como esses, as apreensões dos investidores em relação à vinculação de fundos a uma exchange criptográfica são atenuadas. O envolvimento de um banco torna os investidores mais confiáveis ​​quanto à segurança dos seus fundos. Essencialmente, Chen deu a entender que, embora as criptomoedas tenham começado a chamar a atenção dos HNIs, eles ainda preferem uma camada de centralização, talvez por familiaridade e hábito.

“Temos nos envolvido com muitos investidores institucionais e isso é algo que todos desejam entre os investidores institucionais. Assim, mais uma vez, isto reduz a fricção e ajuda os investidores a mitigar os riscos de contraparte que os preocupam. E, novamente, é algo que tanto o cliente institucional cripto nativo, de grande escala, cripto nativo ou o gestor de ativos ou clientes institucionais recém-chegados desejam”, destacou Chen.

A bolsa recusou-se a divulgar os nomes dos credores com os quais está trabalhando para reter seus clientes investidores em grande escala.

Para investidores institucionais e plataformas que buscam conquistá-los como clientes

Nos últimos anos, empresas como Tesla e MicroStrategy investiram em ativos criptográficos. Enquanto isso, várias outras empresas como Apple e Microsoft se abstiveram de adicionar ativos criptográficos às suas respectivas carteiras de investimento. Na verdade, a Microsoft publicou recentemente um formulário de feedback perguntando aos seus acionistas se a empresa deveria incluir investimentos em criptografia em seus balanços. Como parte da recomendação do conselho, o formulário pede aos usuários que votem contra a avaliação dos investimentos em criptografia da Microsoft.

Numa sugestão a essas empresas, Chen disse que é hora de adotar a tecnologia.

“Se houver uma maneira de integrar facilmente o Apple Pay ao pagamento criptografado, isso reduziria enormemente muitos pontos de atrito nas transações. Francamente, é um método de liquidação muito mais eficiente com você eliminando o intermediário. Para grandes empresas existentes, como Apple e Microsoft, se forem capazes de basicamente abraçar a classe de ativos e reconhecer o valor que ela traz, facilitará a jornada geral de adoção em massa”, afirmou o funcionário da Binance.

A falta de informações confiáveis ​​sobre ativos digitais virtuais (VDAs) está tornando a educação dos investidores um desafio para as empresas de criptografia, disse o funcionário da Binance. Dirigindo-se às bolsas e empresas emergentes que procuram negociar com investidores institucionais, Chen disse que o foco deve ser primeiro na realização de iniciativas de sensibilização.

Juntamente com as vantagens de investir em criptografia, a comunidade precisa ser informada sobre os riscos e possíveis consequências que ativos voláteis como o BTC representam, disse Chen. Ela acredita que o ecossistema das finanças tradicionais está agora em piloto automático – sustentando as tecnologias existentes.

Numa mensagem aos potenciais investidores, ela disse que a criptografia e a blockchain serão definitivamente uma grande parte do futuro das finanças – e quanto mais cedo as pessoas receberem conhecimento preciso sobre os VDAs, mais fácil será a sua transição para serviços financeiros mais avançados.

No entanto, os 2,4 milhões de criptomoedas atualmente em circulação são altamente suscetíveis a flutuações significativas devido a mudanças industriais, económicas, políticas ou geográficas, seja numa escala macro ou micro. Os especialistas do setor recomendam fortemente que os potenciais investidores realizem pesquisas completas antes de se envolverem com ativos e plataformas criptográficas.